ETF 투자지도

ETF 투자지도 - 주식보다 쉽고 펀드보다 효과적인
최창윤 지음 / 원앤원북스 / 2023년 10월

높아진 기대수명, 정년이 보장되지 않는 일자리, 빈틈이 가득한 연금 구조, 은퇴 후 불확실한 미래 등등…… 평범한 절대 다수의 사회인이 불가피하게 맞이하게 되는 것들이다. 이렇듯 선명하게 예측되는 암울한 현실에 대비하려면 어떻게 해야 할까?

나는 은행 저축 이외의 재태크에는 전혀 관심이 없었는데 2022년 전후로 주식에 관심을 갖게 되고 몇 가지 종목에 투자를 했으나 리스크가 많았다. 작은 이익에 연연해서 조금 이득을 보면 팔고, 떨어지면 올라갈 거라고 생각하고 손해 보기 싫어 손절매를 하지 않아서 손해가 엄청 커졌다. 떨어지는 주식은 올라가지 않고 오른다고 생각하고 매수한 것은 올라가지 않는다.

주식보다 쉽고 펀드보다 효과적인 것이 ETF 투자라고 해서 이 책 <ETF 투자지도>을 읽게 되었다. ETF란 상장지수펀드라고도 하며, 주식이나 채권, 통화, 원자재 등 다양한 투자대상을 지수로 추종하는 파생상품이다. ETF는 주식과 유사하게 유가증권시장에서 거래할 수 있으며, 일반적으로 주식보다 낮은 가격으로 거래되므로 소액으로도 다양한 투자대상에 분산 투자할 수 있는 장점이 있다.

이 책은 과거 자산운용사에 재직했으며, 현재는 상장법인의 자금운용팀에서 일하고 있는 최창윤씨가 국내 개인투자자의 ETF 순매수 규모가 2019년 3,800억 원 수준에서 2021년 9조 8천억 원 수준까지 2년 사이 25배나 늘어났기 때문에 애널리스트 리포트와 언론 기사, 기관 및 외인의 동향, 그리고 시황에 따라 요동치는 차트에 전전긍긍하던 국내 주식투자자들이 ETF를 통해 ‘맘 편한’ 투자를 시작할 수 있도록 시장지수뿐만 아니라 섹터별, 테마별로 다양한 지수와 연계된 ETF 상품이 출시되면서 선택의 폭이 넓어짐에 ETF 투자에 대해 풍부한 사례와 상세한 설명을 담고 있다.

이 책에서 저자는 ETF 투자를 시작해야 하는 이유에 대해서 두 가지로 설명한다. 첫째는 인플레이션을 따라가기에는 자산의 증식 속도가 너무 느리기 때문이다. 둘째는 묵혀놓은 퇴직연금도 앞으로는 강제적으로 투자가 이뤄진다고 말했다.

저자는 ETF 투자를 시작하기 전에 알아야 할 기초지식에 대해서 설명하고 있다. “ETF의 정식 명칭은 ‘상장지수펀드’인데, 시장에 상장되어 거래되는 펀드를 의미한다고 말했다. 내가 투자하려는 ETF가 어떻게 가격이 결정되고 어떤 자산(종목)들로 포토폴리오가 구성되는지 확인한 다음 투자 결정을 내릴 필요가 있다.

저자는 이 책에서 초보 투자자들도 쉽게 이해할 수 있도록 눈높이를 맞춰 ETF의 기본 개념부터 종목 선정 노하우를 설명한 뒤, 어디에 어떻게 투자하면 좋을지 매매 전략까지 자세한 실행 가이드를 제공하고 있다. 또한 ETF 투자를 해야 하는 이유와 각기 투자 성향과 투자 환경 등이 다르기 때문에 투자자들이 자신의 상황에 맞추어 활용할 수 있도록 테마별 투자 전략을 제공하고 있다.

이 책의 말미에 수록된 에필로그에서는 “투자를 시작하기에 앞서 내가 투자하려는 자본금이 얼마나 오랫동안 꺼내 쓰지 않아도 되는 자금인지, 도중에 불가피하게 현금화하지 않고 투자를 계속할 수 있는 돈인지 유통기한을 생각해 볼 필요가 있다,”고 했다. ETF 투자의 모든 것이 궁금한 분들에게 이 책을 추천한다.

‘출판사로부터 도서를 지원받아 주관적으로 작성한 리뷰입니다.’

반드시 좋은 날이 올 거야

반드시 좋은 날이 올 거야 - 당신은 더 행복할 거고 더 잘될 거예요
김민진(김토끼) 지음 / 로즈북스 / 2023년 9월

우리는 모두 행복한 삶을 살고 싶어 한다. 사는 모습은 달라도 행복해지기를 원하는 것은 누구나 마찬가지다. 하지만 인생은 평화와 행복만이 아니라 온갖 시련이 점철된다. 인생은 잔잔한 호수가 아니라, 끊임없이 파도가 몰아치는 바다와 같다. 바다의 파도처럼 시련은 예측불허로 수시로 다가온다. 음지는 없고 양지만 있는 삶, 슬픔은 없고 행복만 있는 삶, 시련은 없고 즐거움만 있는 삶은 인간의 삶이 아니다. 내리막이 있으면 오르막이 있고 오르막이 있으면 내리막이 있듯이 시련 사이사이에 안식기가 있다. 시련과 안식의 연속, 이것이 삶이요 인생이다.

이 책은 위로받고 싶은 날 위로하는 글을 쓰고 이해받고 싶은 날 이해하는 글을 쓰는 평범한 지구인 김토끼(김민진)가 지금 이 순간에도 흔들리고 있는 사람들에게 들려주고 싶은 따뜻한 위로와 응원을 건네준다.

살다 보면 주변 사람들과 마음의 갈등을 겪을 때가 있다. 대화를 통해 갈등이 해소되면 좋지만, 때로는 갈등이 점점 더 심해져서 마음이 닫히고, 속상해서 견딜 수 없는 고통을 느낄 때 <반드시 좋은 날이 올 거야> 라는 책을 읽으면 위로가 된다.

저자는 이 책에서 “상처를 한 번 받아 본 사람에게는 상처에 대한 강박이 생긴다... 그래서 상처받을지도 모른다는 생각이 들면 본능적으로 마음의 문을 걸어 잠가 버린다. 마음에 아무도 들이지 않는 것이 상처받지 않을 수 있는 유일한 방법이라는 것을 알기 때문에”(p.26) 라고 말했다.

삶의 끈을 놓아버리고 싶을 때가 있다. 하루에도 수십 번씩 그런 생각이 들 때가 있다. 누구나 제3자의 입장에서 보면 아무것도 아닌 듯 흘려 말하기는 쉽지만, 정작 당사자는 다르다. 살아가는 게 왜 이리도 힘든 걸까. 자문하고 되뇌어 보아도 누구하나 속 시원하게 이야기해 주는 사람이 없는데 저자는 “세상의 어떤 아픔도 영원히 지속되는 아픔은 없다.”(p.70)고 위로해 준다. 시간이 지나면 절대 이해되지 않던 것들이 이해가 되고, 절대 인정할 수 없던 것들을 인정하고 받아들일 수 있게 된다고 한다. 죽을 것처럼 아픈 순간도, 영원히 잊히지 않을 것 같은 기억도, 시간이 지나면 다 괜찮아지고 다 잊히게 된다고 한다.

이 책에서 저자는 “행복한 사람들의 10가지 특징을 ①꿈이 있다. ②나와 나를 둘러싼 세상에 관심이 많다. ③미래에 낙관적이다. ➃자신의 감정을 솔직하게 표현한다. ➄가까운 사람들과 많은 시간을 보낸다. ➅새로운 것에 도전한다. ⑦용서할 줄 안다. ⑧종종 여행을 떠난다. ⑨건강을 위해 노력한다. ⑩주어진 모든 것에 감사하며 살아간다.”(p.75)고 말한다.

가끔 살다보면 별 사람들을 다 마주치게 된다. 인간관계라는 것이 매번 좋은 사람들만 있으면 좋겠지만 자기와 안 맞는 사람도 있고, 상황이 맞지 않을 수도 있고, 인간관계에 대해 너무 얽매이고 싶지 않을 때 이 책을 읽으면 좋을 것이다. 권태로운 삶에서 벗어나고 싶으신 분들에게 ‘반드시 좋은 날이 올 거야’는 말이 때로는 많은 힘을 주는 것 같다. 간혹 내가 가는 이 길이 맞는 길인가, 내가 잘하고 있는가, 걱정과 근심이 가득할 때 이 책을 한번 읽어보시는 걸 추천하고 싶다. 응원이 필요한 사람들에게, 공감과 위로가 필요한 사람들에게, 동기부여가 필요한 사람들에게 이 책에 실린 따뜻하고 다정한 응원들이 위로가 될 줄 믿는다.

‘출판사로부터 도서를 지원받아 주관적으로 작성한 리뷰입니다.’

나를 돌보지 못했던 시간들

나를 돌보지 못했던 시간들
마이클 하이엇.대니얼 하카비 지음, 이지은 옮김 / 글로벌브릿지 / 2023년 9월

사람은 누구나 성공에 대한 꿈을 가지고 있다. 중요한 것은 꿈을 이루기 위해서는 어떻게 해야 할까? 꿈을 가진 사람은 하루에도 몇 번씩 그 꿈을 생각해보고, 그 꿈을 이루기 위해 뭔가 시도해야 한다. 꿈을 가지게 되면 열정이 따라온다. 열정이란 그 꿈을 이루기 위한 간절함이다. 꿈이 있으면 열정을 가지게 되고, 그 꿈을 이루기 위한 목표를 설정하고 계획을 세우고 도전해야 한다. 새로운 도전을 하려고 하면 예상치도 못한 일이 방해한다. 걱정과 고민이 앞선다. 그래서 포기하게 된다.

기도 한다. 이 책의 저자는 여러 차례 직업을 바꿨고 다양한 나라에서 거주했다. 수없이 많은 도전을 했지만 다른 책처럼 쉽게 도전하라 말하지 않는다. 이 책을 읽는 동안만은 무거운 짐을 내려놓기를 바라며 자신이 걸어온 길을 이야기 들려주듯 담담히 말할 뿐이다. 그러나 불가능해 보일지라도 일단 도전하는 그의 생생한 경험담을 따라가다 보면 자연스럽게 무엇이든 할 수 있다는 자신감이 생길 것이다.

이 책은 세계적인 출판기업 토머스 넬슨의 CEO를 지냈으며, 가장 영향력 있는 파워 블로거, 베스트셀러 작가, 자기계발 강연자인 마이클 하이엇과 현재 미국에서 가장 많은 고객을 보유한 코칭리더십회사 ‘빌딩 챔피언스’의 CEO이자 비즈니스 리더들을 25년 넘게 코칭해온 세계적인 코칭리더십 전문가인 대니얼 하카비가 인생 항해 중에 표류를 멈추고 인생의 목적지를 향해 흔들림 없이 나아갈 수 있는 방법을 알려준다. 생생하게 꿈꾸면 반드시 이루어진다. 꿈과 목표가 확실하면 열정과 행동력이 나온다. 우리가 생을 마감했을 때 그야말로 원하는 모든 것들을 다 이루고 여한이 없는 그런 삶을 마칠 수 있는 그런 목표 설정을 해야 한다.

저자는 이 책의 프롤로그에서 “인생 계획서를 만든다고 해서 삶의 역경이나 예기치 못한 방향의 전환을 피할 수 있는 것은 아니다. 대신 인생 계획서는 당신이 보다 적극적인 삶의 참여자가 될 수 있게 도와주고 미래를 계획적으로 꾸려갈 수 있게 해준다.”고 하면서 “인생 계획서는 우리가 궤도에서 벗어나지 않게 도와주었고 우리가 무엇을 가장 가치 있게 여기는지를 놓치지 않게 해주었다.”(p.22)고 말했다.

이 책은 ‘인생 계획서’를 쓸 것을 강조한다. 인생 계획서란 짧은 길이로 작성된 문서인데 보통 8~15쪽 정도 된다. 인생 계획서는 당신 자신을 위해 만든 것이다. 인생 계획서에는 당신이 어떻게 기억되고 싶은지가 담겨 있다. 당신은 인생 계획서를 통해 개인적인 우선순위를 구체화한다. 인생 계획서는 인생의 모든 주요 영역에 걸쳐 당신이 지금 있는 곳에서 원하는 곳으로 가는 데 필요한 구체적인 행동을 담고 있다. 남은 일생 동안 필요에 따라 수정하고 조정할 수 있는 하나의 살아 숨 쉬는 문서이다.

이 책에서 ‘인생 계획서가 주는 혜택’에 대해 여섯 가지로 설명하고 있다. ①우선순위가 명확해진다. ②균형을 유지하게 해준다. ③기회가 아닌 것을 걸러낸다. ➃현실을 직시하게 한다. ➄미래를 구상하게 한다. ➅후회하지 않는 삶을 선물한다.

이 책을 읽으면서 지금까지 내가 살아오면서 지키고자 했던 인생 계획서‘를 점검해 보았다. 물론 인생 계획서란 것이 살다보면 바뀌기도 하고, 어떤 기간에는 마땅히 떠오르지 않을 수도 있다. 지난 세월과 현재의 자아를 돌아보며, 삶의 가치관과 키워드를 도출하기 위한 질문이다.

‘출판사로부터 도서를 지원받아 주관적으로 작성한 리뷰입니다.’

머니네버슬립

머니네버슬립 - 미국주식으로 제테크의 잠을 깨워라
스노우볼랩스 지음 / 스노우볼랩스 / 2023년 9월

나는 경제적 자유를 이루고 싶고, 노후 걱정과 미래에 대한 불안이 없는 준비를 위해, 머니 파이프라인을 만들고 싶어 미국 주식을 하기로 했다. 하지만 미국 주식 투자에 관심이 있지만 어떻게 해야 할지 막막해서 서점에 가서 미국주식에 관한 책을 구입해서 읽어보았으나 내용이 너무 어렵고 개론적인 내용으로 구성된 책들이라 별로 도움을 받지 못했다. 그러던 차에 이 책 <머니네버슬립>이라는 ‘미국주식으로 재테크의 잠을 깨워라’는 책을 읽게 되었다.

이 책은 미국주식에 대한 정보를 제공하는 <머니네버슬립>을 운영하고 있는 스노우볼랩스가 미국 증시가 마감하는 한국 새벽에, 전날 증시의 주요 뉴스, 지표, 발언을 확인하고 투자자들이 주의 깊게 살펴봐야 할 정보를 콕콕 집어 취합하여 이 정보에 어떤 의미가 있는지 해석하고, 기업들의 비즈니스 모델 분석, 거시 경제 전망까지 포괄적으로 다루어 전달한다.

이 책은 주식에 대해 초보인 개인 투자자에게 숲이라는 큰 세상을 그려준다. 숲과 나무, 잎사귀에 대한 모든 것을 담고 있다. 여기서 숲은 섹터를 말하고, 나무는 기업을 가리키고, 잎사귀는 메트릭이다. 3가지는 각각 별개의 요소처럼 보이지만 실제로는 긴밀하게 서로 연결돼 있다. 즉 숲을 이해하기 위해서는 나무를 알아야 하고, 나무를 알기 위해서는 잎사귀를 읽어야 한다.

이 책은 모두 3장으로 구성되어 있다. 1장 '미국의 특별한 섹터들'에서는 미국주식 투자를 위해 반드시 알아야 하는 섹터들을 다루고, 각 섹터가 지금의 모습을 띠게 된 히스토리를 설명하면서 섹터별 중요한 기업들의 디테일을 설명한다. 2장 'What If? 시나리오 투자법'에서는 톱다운 투자 전략에 대해 설명하고, 특정 사건을 거시경제와 섹터의 이슈에 미치는 파장을 분석하고 종목 분석을 내려가는 분석법을 제시한다. 3장 '섹터 메트릭 읽기'에서는 각 섹터와 그 안에 속한 기업들의 가치 평가를 위한 도구를 소개하고, 섹터와 기업에 대한 정보는 어디서 찾을 수 있는지, 이 정보를 어떻게 분석해야 할지를 상세하게 알려준다.

주식 투자자라면 오늘의 급등주와 급락주를 눈여겨본다. 미국의 경우에는 주가가 크게 움직인 섹터를 확인해야 한다. 그리고 기업을 분석해야 되는데 기업에 대해 잘 알수 있는 방법은 증권거래위원회 공시자료를 찾아본다. 해당 기업의 비즈니스, 제품 또는 서비스, 시장에 대한 개요를 알 수 있다.

이 책에서 저자는 섹터에 특화된 지표를 사용해야 하는 이유에 대해 “기업의 진정한 가치를 종합적으로 이해하기 위해서 투자자들은 각 섹터에 특화된 지표들을 함께 고려해야 한다. 이러한 지표는 일반적인 재무지표가 드러내지 못하는 추세와 미묘한 차이를 파악하는 데 도움을 준다. 특화된 지표들은 특정 산업 또는 비즈니스 모델의 고유 한 특성에 맞춰 고안되었기 때문이죠. 이들 지표를 이해하고 있다면, 우리는 기존의 재무 수치에서 쉽게 파악할 수 없는 정보를 얻을 수 있다.”(p.268) 고 말했다.

만약 당신이 적극적인 투자자라면, 미국 주식을 외면할 이유는 1도 없다. 국내 투자자라면, 해외 주식에, 그리고 이왕이면 미국 주식에 적극적으로 관심을 갖는게 좋다고 한다. 애플, 나이키와 같은 우수기업들이 산재해 있기 때문이다. 미국주식에 투자하기를 원하는 분들에게 이 책을 추천한다.

‘출판사로부터 도서를 지원받아 주관적으로 작성한 리뷰입니다.’

더블엑스 이코노미

더블엑스 이코노미 - 여자에게 경제를 맡겨라
린다 스콧 지음, 김경애 옮김 / 쌤앤파커스 / 2023년 9월

여성은 항상 경제 발전의 핵심적인 역할을 해왔지만 그 역할이 간과되고 과소평가되는 경우가 많다. 여성의 역량 강화는 양성 평등의 문제일 뿐만 아니라 전 세계 경제의 성장과 번영에도 중요한 역할을 한다. 전통적인 장벽을 허물고, 성 규범을 해결하고, 포용적인 정책을 만들고, 기술을 활용하고, 여성의 잠재력에 투자함으로써 우리는 진보와 지속 가능한 발전을 위한 강력한 힘을 발휘할 수 있다.

이 책은 G20, 유엔, 영국 왕립국제문제연구소, 세계은행 등 국제 여러 무대에서 공신력 있는 자문가로 활약해온 린다 스콧이 자본, 신용, 시장에 걸쳐 작용하는 경제적 장애물이 여성에게만 부과되는 특수한 문화적 제약과 결합하여 ‘어둠의 경제학’을 형성한다고 하면서 그로 인해 세계경제에 감춰진 여성의 공헌을 조명하며, 통찰과 분석 그리고 학제 간 데이터를 기반으로 여성 경제력 해방을 위한 설득력 있고 실현 가능한 사례를 들어 설명한다.

이 책은 책의 제목부터 매우 어렵다. 한 번도 들어보지 못한 <더블엑스 이코노미>이다. ‘더블엑스 이코노미’란 무엇인가? 저자는 “세계 여성은 경제 불평등의 독특한 패턴에 갇혀, 불이익이 작용하는 동일한 메커니즘의 영향을 받았다. 여성의 경제 참여를 막는 장애물은 업무와 급여를 넘어서 부동산 소유권, 자본, 신용, 시장에 걸쳐 작용했다. 이는 여성에게 부과되는 이동 제한, 성적 취약성뿐 아니라 폭력 위협 같은 문화적 제약과 결합해 여성에게만 작용하는 ‘어둠의 경제학’을 형성했는데 이를 ‘더블엑스 이코노미’(p.23)라고 말한다.

이 책에서 저자는 “남성 위주의 경제학 연구와 정책은 의약품 테스트를 남성 위주로 진행하는 상황만큼 위험하다. 그 결과는 적어도 인구 절반을 차지하는 여성을 반영하지 못하기 때문이다.”(p.29)고 말했다. 여성의 경제 참여가 국가 경제 발전에 얼마나 도움이 될까? 1960년대 영국, 여성 개발자로 일하던 스테파니는 결혼 후 퇴사를 강요당하자 재능 있는 여성이 결혼이나 출산을 이유로 회사에서 쫓겨나는 상황을 더는 두고 볼 수 없어서 단돈 6파운드(약 1만 원)의 자본금으로 ‘프리랜스 프로그래머’라는 소프트웨어 회사를 설립했는데 1980년대에 직원이 수천으로 늘었고, 1996년에는 기업 가치가 1억 2,100만 파운드(약 1,996억 원)를 돌파했다고 한다. 영국 최고 자선가였던 스테파니는 80세에 자산 대부분을 기부했다. 그가 여성이라는 이유로 끝내 좌절했다면, 영국은 많은 손해를 봤을 것이다.

이 책을 읽으면서 두려운 생각이 드는 것은 한국도 인재를 낭비하고 있을 가능성이 크다는 것이다. 한국은 경제협력개발기구(OECD) 회원국 중 성별 임금격차가 가장 큰 나라다. 16년째 부동의 1위이자 유일하게 남성 기준 여성 임금이 70%를 넘지 못하는 나라, 바로 한국이다. 2020년 남녀 근로자를 각각 연봉 순으로 줄 세우면 정중앙인 중위임금을 받는 남성이 여성보다 31.5%를 더 받았다.

고령화 속도가 빠른 우리나라는 경제적 불평등, 소득 불평등을 완화하기 위해 어떤 노력을 하고 있을까? 그리고 앞으로의 대응 방법은 어떤 것들이 있을까? 이 책을 통해 세계경제에 감춰진 여성의 공헌을 드러내고, 정확한 통찰과 분석은 여성의 경제력 해방이 얼마나 중요한 것인지 배우게 된다. 남자가 아무리 돈을 잘 벌어도 경제관념과 직감은 여자를 따라올 수 없다. 그래서 이 책의 저자는 ‘여자에게 경제를 맡겨라’고 한 말을 이해하게 된다.

‘출판사로부터 도서를 지원받아 주관적으로 작성한 리뷰입니다.’